내년에는 인수·합병(M&A) 거래액과 건수가 모두 완만한 회복세를 보일 것으로 예상된다. 개빈 제민더 KPMG 사모투자(PE) 자문 부문 글로벌 총괄은 최근의 인터뷰에서 이러한 전망을 밝혔다. 여러 경제적 요인과 시장 환경의 변화가 M&A 활동에 긍정적인 영향을 미칠 것이라는 것이다.
예상되는 M&A 거래액의 회복
내년 M&A 시장에서 거래액의 완만한 회복이 기대되고 있다. 이는 여러 요인에 의해 가능합니다. 첫째, 기업들이 더 나은 성장 기회를 찾기 위해 인수합병에 대한 관심을 높이고 있다는 점이다. 이러한 추세는 자본 조달 환경이 개선되고, 경기 회복세가 이어짐에 따라 가속화될 수 있다. 둘째, 특히 기술 및 헬스케어 분야에서의 M&A가 두드러질 가능성이 높다. 기업들이 기술 혁신과 디지털 전환 속도를 높이기 위해 경쟁력을 강화하고 있는 만큼, 이러한 분야에서 신규 합병을 시도하는 경우가 많아질 것이다. 또한, 글로벌 네트워크의 확장이 이루어짐에 따라 해외 기업들과의 협업 및 통합이 이루어질 전망이다. 셋째, 기업의 구조조정 및 자산 재편이 활발히 진행될 것으로 보인다. 이는 각 기업이 운영 효율성을 높이기 위해 불필요한 자산을 매각하거나 공동 합작 투자를 진행할 가능성이 있음을 나타낸다. 전반적으로 M&A 거래액의 회복은 이러한 복합적인 요인의 결과로 이어질 것이다.거래 건수 증가의 배경
M&A 거래 건수가 내년에 다시 증가할 것으로 전망되는 이유는 무엇일까? 여러기업들이 경쟁 우위를 강화하기 위해 인수합병을 추진하고 있으며, 이는 경제적 자극과 함께 상호작용하고 있다. 최근의 경제 회복세와 함께 기업들은 성장 동력을 확보하기 위해 전략적으로 합병하는 추세가 보이고 있다. 뿐만 아니라, 자산 가격의 하락이 M&A 거래 가능성을 높이는 요인으로 작용할 것이다. 자산 가치가 적절한 수준으로 기회가 많아지면, 기업들이 인수에 나설 확률이 높아지기 때문이다. 더불어 투자자들의 유연한 자세가 M&A 거래 건수 증가에 기여할 것으로 예상된다. 기본적으로 투자의 성향이 바뀌면서 M&A 시장으로의 유입이 더욱 활발히 이루어질 것으로 보인다. 특히, 저금리 기조가 지속되는 가운데, 이자 비용이 저렴해져 자산 인수의 매력을 높이는 요소로 작용할 것이다.전망되는 M&A 시장의 주요 트렌드
M&A 시장의 회복이 예상되는 가운데, 몇 가지 주요 트렌드가 두드러질 것이다. 우선, ESG(환경, 사회, 지배구조) 관련 기업 인수가 증가할 가능성이 있다. 환경 문제에 대한 관심이 높아짐에 따라 지속 가능한 경영을 추구하는 기업들이 M&A를 통해 이를 실현하고자 하는 움직임이 보일 것이다. 이를 통해 기업들은 ESG 기준을 충족하고 사회적 책임을 다하려고 할 것이다. 또한, 인공지능(AI) 및 데이터 분석과 같은 기술 기반인수의 증가도 예상된다. 디지털 변환이 가속화됨에 따라 이러한 기술을 보유한 기업의 가치는 더욱 높아질 것이며, 이로 인해 기술력 확보를 위한 M&A 시도가 늘어날 것이다. 따라서, 기술 혁신을 실현하기 위한 M&A의 필요성이 더욱 뚜렷해질 것이다. 마지막으로, 지역성과 글로벌화가 동시에 강화될 가능성이 있다. 많은 기업들이 지역적 특성을 더욱 고려하여 글로벌 네트워크를 구축하고, 이를 통해 다양한 시장 진입 전략을 모색할 것이다. 이를 통해 M&A 시장은 더욱 복합적이고 다층적인 양상을 띨 것으로 보인다.결론적으로, 내년 M&A 시장은 거래액과 거래 건수 측면에서 모두 완만한 회복세를 나타낼 것이며, 이는 여러 경제적 요인과 기업들의 전략적 판단에 기반하고 있다. 적극적인 M&A 시장에 참여하기 위해서는 현재의 경제 트렌드와 향후 시장 전망을 면밀히 살펴보는 것이 중요하다. 이제 기업들은 M&A 전략을 점검하고, 실행 가능한 계획을 세우는 데 집중할 필요가 있다.
